企业出海合规系列文章（七）之金融合规

古有兵家箴言：“兵马未动，粮草先行。”放眼现代商业战场，资金便是企业前行的粮草。企业出海拓局、跨境投资经营，全程离不开资金的保驾护航，而协助客户的合法资金顺利出入境，正是涉外律师核心且关键的执业范畴。

 

一、资金出境

 

企业针对境外（含港澳台地区）开展的直接投资，即ODI（Overseas Direct Investment），都需要事先得到国家有关部门（发改委、商务部、外汇管理局以及外汇指定银行）的审批，审核重点为投资项目的真实性、合规性与合法性。针对这一动作，企业通常会选择专业的涉外律师或经验丰富的财务咨询公司来完成。目前，ODI审批流程已形成成熟的体系化机制，行业服务市场价格公开透明，涉外律师可以在为客户提供一揽子海外投资并购方案的同时顺带帮助客户完成ODI的申请。不仅高效推进项目，也可以更好地整体把控项目风险。

 

二、资金入境

 

企业海外项目实现盈利后，核心诉求便是实现资金安全、顺畅回笼国内。原则上，只要严格遵循前文提及的官方途径完成备案审批，依规办理资金回流手续，跨境盈利回笼通常不存在实质性障碍。但要注意以下两种情况：

1、目标国外汇管制严格，企业在当地盈利之后想要资金迅速回笼会有限制。比如：埃塞俄比亚。在当地盈利之后要向埃塞俄比亚政府申请外汇额度，获批之后才可以把钱汇到中国。因为当地政府不希望外国人只做短期投资，获利之后套现回国。他们希望外国企业可以参与建设他们的国家。这一初衷虽贴合当地发展需求，但无疑给境外投资企业带来了资金回笼的现实困扰，企业在对外投资的时候也会把这个方面因素纳入考量范畴。

 

此前便有客户计划赴埃塞俄比亚投资设厂，核心诉求便是规避资金回笼风险，委托我方出具专项法律意见。结合当地监管规则与实操经验，我们给出了全流程风控建议：前期向当地银行申请外汇额度，提前锁定汇出渠道；如果当地外汇额度申请遇阻，可以考虑在当地采购咖啡豆（该国咖啡为全球顶级品质），合法合规运回国之后再进行二次销售。同时特别提醒，此类实操方案需在办理ODI审批时提前报备，避免不必要的麻烦。

 

2、当前全球贸易结算体系中，美元仍为核心通行货币，所以在国际贸易过程中要注意美元的使用规则，比如：美国对伊朗、伊拉克、叙利亚等国家进行贸易制裁，不允许企业在当地进行商业活动的时候使用美元结算体系。如果企业违反这一规则，美国可以根据长臂管辖原则对其进行制裁。相关风险此前我们已在专业分享中详细解读，在既定规则还没有被打破的情况下，中国企业在敏感国家投资的时候就要更加慎重，避免给企业与个人带来不可逆的重大损失。

 

最后，祝愿企业都能乘兴出海，平安而归。